سوق الملكية الخاصة في المكسيك: التحليل الحالي والتوقعات (2025-2033)

حجم سوق الأسهم الخاصة في المكسيك والتوقعات

بلغت قيمة سوق الأسهم الخاصة في المكسيك ما يقرب من 9,424.7 مليون دولار أمريكي في عام 2024، ومن المتوقع أن ينمو بمعدل نمو سنوي مركب قوي يبلغ حوالي 11.2٪ خلال الفترة المتوقعة (2025-2033F)، وذلك بسبب إمكانات المكسيك الاستراتيجية في مجال الاستعانة بمصادر خارجية قريبة، مما يجذب الاستثمار في التصنيع والخدمات اللوجستية والمؤسسات متوسطة الحجم.

تحليل سوق الأسهم الخاصة في المكسيك

يشكل سوق الأسهم الخاصة المكسيكي (PE) جزءًا مهمًا من النظام البيئي للاستثمار في أمريكا اللاتينية؛ فهو يتمتع بمزيج قوي من إمكانات الاستثمار المحلية والدولية التي يقدمها للمستثمرين. يتكون السوق بشكل أساسي من استثمارات في شركات غير متداولة علنًا في قطاعات تشمل التصنيع الصناعي والخدمات اللوجستية والتكنولوجيا المالية والرعاية الصحية والعقارات والسلع الاستهلاكية. تعمل شركات الأسهم الخاصة الموجودة في المكسيك عادةً على عمليات الاستحواذ وأسهم النمو ورأس المال الاستثماري ومعاملات الائتمان الخاصة. السوق آخذ في النضوج تدريجيًا، وقد تم تمكين ذلك من خلال جملة أمور، التنويع الاقتصادي للبلاد، والشباب، وتوسع عدد السكان، وتطور المستثمرين المؤسسيين المحليين، بما في ذلك صناديق التقاعد (AFORES).

في المكسيك، تمثل الخدمات المالية الرقمية والتكنولوجيا المالية أسرع الفئات نموًا في بيئة الأسهم الخاصة الشاملة، حيث أن عدد الأفراد الذين لا يتعاملون مع البنوك والشركات التي تعتمد على الهاتف المحمول أولاً وقاعدة المستثمرين لتقديم أساليب الإدماج المالي ضخم. لا تزال هذه المنصات سريعة النمو تتطلب الكثير من الأموال الاستثمارية لأنها تتوسع وتستغل بشكل كبير التعرض التنظيمي والتغيرات في قبول التكنولوجيا.

لقد حفز اتجاه الاستعانة بمصادر خارجية قريبة المعاملات عالية القيمة في الخدمات اللوجستية والعقارات الصناعية؛ أنفقت شركة TC Latin America Partners مؤخرًا حوالي 150 مليون دولار في خمسة مواقع صناعية بالقرب من الحدود الأمريكية. تم تعزيز الوجود المتميز لشركة Hyatt في المكسيك ومنطقة البحر الكاريبي في فبراير 2025 عندما دفعت 2.6 مليار دولار للاستحواذ على Playa Hotels & Resorts. لا تزال التكنولوجيا المالية في طليعة الشركات الناشئة: في مارس 2025، حصلت شركة التكنولوجيا المالية Tala على تسهيلات دين بقيمة 150 مليون دولار لتعزيز الإقراض للشركات الصغيرة والمتوسطة، بينما في عام 2024، تلقت الشركات الرقمية الراسخة مثل Clip وJusto تمويلًا كبيرًا، مما يمثل زيادة إقليمية بنسبة 26٪ في رأس المال.

اتجاهات سوق الأسهم الخاصة في المكسيك

يناقش هذا القسم اتجاهات السوق الرئيسية التي تؤثر على القطاعات المختلفة لسوق الأسهم الخاصة في المكسيك، كما وجدها فريق خبراء الأبحاث لدينا.

إعادة معايرة الاستعانة بمصادر خارجية قريبة

لطالما كانت الاستعانة بمصادر خارجية قريبة هي المحدد الاستراتيجي الرئيسي عند الاستثمار في المكسيك من خلال الأسهم الخاصة، ولكن الأحداث الجارية جلبت بعض الحذر. فمن ناحية، لا يزال المصنعون واللاعبون في مجال الخدمات اللوجستية يجدون أنه من الجذاب للغاية نقل سلاسل التوريد أقرب إلى الولايات المتحدة، ولكن من ناحية أخرى، أدى الغموض المتعلق بالسياسات التجارية والتعريفية الأمريكية في عام 2025 إلى إظهار بعض المستثمرين لمزيد من الحذر. تتخذ بعض شركات الأسهم الخاصة خطط استثمارية قصيرة الأجل أو على مراحل بدلاً من المشاريع طويلة الأجل وكثيفة البنية التحتية عن طريق استئجار المصانع بدلاً من بنائها، أو تأجيل عمليات الاستحواذ الكاملة من خلال التمويل المؤقت. تشير إعادة المعايرة هذه إلى رأي أكثر توازناً مفاده أنه على الرغم من الإمكانات طويلة الأجل المعروفة للجميع حول الميزة الجغرافية للمكسيك، إلا أنه تم أخذ التهديدات الاستراتيجية للاستقرار الجيوسياسي على المدى القصير في الاعتبار.

هيمنة التكنولوجيا والتكنولوجيا المالية

يقع المجال الأكثر نشاطًا وجاذبية للتكنولوجيا في التكنولوجيا المالية في المكسيك. ساهمت الصناعة في زيادة كبيرة في استثمارات الشركات الناشئة في المنطقة في عام 2024 (بزيادة قدرها 26 بالمائة). وهي في طليعة المدفوعات الرقمية والبنوك الجديدة ومنصات الإقراض وحلول التمويل المدمجة؛ هناك إمكانات نمو عالية في المكسيك، بالنظر إلى وجود عدد كبير من السكان غير المتعاملين مع البنوك وتفضيلاتهم هي الأجهزة المحمولة أولاً. شهدت شركات التكنولوجيا الناشئة المدعومة بالمشاريع، مثل Clip وKonfio وStori، قيام الشركات بجولات متعددة الملايين من الدولارات وأدت أيضًا إلى زيادة مشاركة الأسهم الخاصة في معاملات التكنولوجيا في المراحل المتأخرة. إن الاستثمارات في التحول الرقمي التي يشهدها الاقتصاد في مختلف القطاعات والصناعات، مثل البيع بالتجزئة والطب وما إلى ذلك، تجعل التكنولوجيا عنصرًا أساسيًا في محفظة الأسهم الخاصة.

تقسيم قطاع صناعة الأسهم الخاصة في المكسيك

يقدم هذا القسم تحليلاً للاتجاهات الرئيسية في كل شريحة من شرائح تقرير سوق الأسهم الخاصة في المكسيك، إلى جانب التوقعات على المستويين الإقليمي والولائي للفترة 2025-2033.

استحوذت الشركات متوسطة الحجم على الحصة المهيمنة في سوق الأسهم الخاصة في المكسيك في عام 2024.

بناءً على حجم المؤسسة، يتم تقسيم السوق إلى شركات صغيرة ومتوسطة وكبيرة وصغيرة جدًا. ومن بين هؤلاء، يقود قطاع الشركات المتوسطة السوق. الدافع الرئيسي وراء المؤسسة متوسطة الحجم داخل المجال المكسيكي للأسهم الخاصة هو أن لديها ناتج محلي إجمالي مرتفع النمو وتضخيم رسمي. هذه الشركات ليست في فترة المخاطرة المبكرة ولديها تدفقات نقدية ثابتة ونماذج قابلة للتطوير، وهذا هو السبب في أنها تصبح أهدافًا جيدة للاستثمار فيها. بالإضافة إلى ذلك، تتبنى المؤسسات المتوسطة أيضًا معايير عالية بشكل متزايد للحوكمة والتطبيقات الرقمية والتقارير المالية، مما يحسن إمكاناتها الرأسمالية الخارجية. تعتبر شركات الأسهم الخاصة هذه الشركات أفضل المنصات للتوسع في أسواق أو قطاعات جديدة، حيث تخضع المكسيك لعملية اللامركزية الاقتصادية والتنويع في القطاعات. يعد النضج بسبب التشغيل الراسخ مع القدرة على الحفاظ على النمو وتنميته أيضًا سمة مرغوبة تجعل الشركات متوسطة الحجم هدفًا رئيسيًا لمستثمري الأسهم الخاصة المحليين وعبر الحدود.

من المتوقع أن ينمو قطاع التكنولوجيا بمعدل نمو سنوي مركب كبير خلال الفترة المتوقعة (2025-2033) لسوق الأسهم الخاصة في المكسيك.

بناءً على القطاع، يتم تقسيم السوق إلى الرعاية الصحية والخدمات المالية والسلع الاستهلاكية والطاقة والبنية التحتية والتكنولوجيا والتصنيع وغيرها. ومن بين هؤلاء، تعد التكنولوجيا أكبر مساهم في صناعة الأسهم الخاصة في المكسيك. القوة الدافعة الرئيسية لقطاع التكنولوجيا في سوق الأسهم الخاصة المكسيكية هي المعدل المرتفع لرقمنة السكان المكسيكيين والتخلف في البيئة التكنولوجية، وهو ما يبشر بالخير فيما يتعلق بالابتكار القابل للتطوير. المكسيك دولة شابة للغاية ذات قاعدة سكانية واسعة ونمو هائل في التكنولوجيا المالية والتجارة الإلكترونية والبرامج كخدمة (SaaS) والصحة الرقمية، من بين قطاعات أخرى. إن الإدماج المالي الرقمي، الذي تدعمه الحكومات، والتحسين في انتشار الهاتف المحمول والإنترنت قد وفر بيئة مواتية تفضل الشركات الناشئة في مجال التكنولوجيا والتوسع. يتعلق جاذبية هذا القطاع لشركات الأسهم الخاصة ورأس المال الاستثماري بنظرة النمو المرتفعة واستراتيجيات الأعمال الخفيفة للأصول والطلب المرتفع على الخدمات القائمة على التكنولوجيا بين المستهلكين والشركات.

ستنمو منطقة وسط المكسيك في سوق الأسهم الخاصة في المكسيك خلال الفترة المتوقعة.

تعد منطقة وسط المكسيك جزءًا مهمًا من هذه المنطقة في جانب الأسهم الخاصة في المكسيك لأنها المكان الذي يتم دفعه نحو الاستثمارات في مواضيع قطاع الصناعة والتصنيع وصناعة الخدمات اللوجستية والتكنولوجيا. يوفر الموقع الاستراتيجي للمنطقة، الذي يربط مراكز التصدير في الشمال بسلاسل التوريد في الجنوب، للمنطقة جاذبية عالية لشركات الأسهم الخاصة المحلية والدولية. الولايات المهمة التي توفر بنية تحتية حديثة ومتنزهات صناعية وقوة عاملة ماهرة هي Queretaro وGuanajuato وMexico City، وهذه هي الولايات التي شهدت تطور أعمالها بسرعة. وقد ساهم ذلك في الاتجاه المتزايد للشركات متوسطة الحجم التي تتطلب رأس مال للنمو، لا سيما في خدمات السيارات والفضاء والتكنولوجيا. علاوة على ذلك، تعد وسط المكسيك منطقة ذات بيئة أعمال مستقرة نسبيًا والوصول إلى الهيئات التنظيمية، وتقع بالقرب من أسواق رأس المال، وبالتالي فهي منطقة رئيسية عندما يتعلق الأمر بتدفق الصفقات داخل مشهد الأسهم الخاصة المكسيكي الناشئ.

المشهد التنافسي لصناعة الأسهم الخاصة في المكسيك

يتسم سوق الأسهم الخاصة في المكسيك بالمنافسة، مع وجود العديد من اللاعبين في السوق العالميين والدوليين. يتبنى اللاعبون الرئيسيون استراتيجيات نمو مختلفة لتعزيز تواجدهم في السوق، مثل الشراكات والاتفاقيات والتعاون وإطلاق منتجات جديدة والتوسعات الجغرافية وعمليات الدمج والاستحواذ.

أهم شركات الأسهم الخاصة في المكسيك

بعض اللاعبين الرئيسيين في السوق هم Nexxus Capital وDiscovery Americas وAlta Growth Capital وLiv Capital وGBM Private Equity وHi Ventures وAdvent International وCarlyle Group وSouthern Cross Group وKandeo Private Equity.

التطورات الأخيرة في سوق الأسهم الخاصة في المكسيك

• استثمرت TC Latin America Partners مؤخرًا ما يقرب من 450 مليون دولار أمريكي في خمسة مواقع صناعية بالقرب من الحدود الأمريكية مع مستثمر مؤسسي عالمي لتوسيع تطوير العقارات الصناعية من الفئة A في المكسيك.
• في عمليات الاندماج والاستحواذ، أعلنت شركة Hyatt Hotels Corporation أن Hyatt قد دخلت في اتفاقية للاستحواذ على جميع الأسهم القائمة لشركة Playa Hotels & Resorts N.V. مقابل 13.50 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد، أو ما يقرب من 2.6 مليار دولار أمريكي، بما في ذلك ما يقرب من 900 مليون دولار أمريكي من الديون، صافي النقد. Playa هي شركة رائدة في مجال امتلاك وتشغيل المنتجعات الشاملة في المكسيك وجمهورية الدومينيكان وجامايكا، وتعتبر Hyatt حاليًا المالك المستفيد لـ 9.4٪ من الأسهم القائمة لشركة Playa.

فيما يتعلق بالشركات الناشئة، تستمر التكنولوجيا المالية في القيادة: حصلت شركة Tala للتكنولوجيا المالية التي تتخذ من الولايات المتحدة مقراً لها، والتي تمنح قروضًا صغيرة الحجم للعملاء في الأسواق الناشئة، على تسهيلات ديون بقيمة 150 مليون دولار أمريكي لتوسيع أعمالها في المكسيك، مما يعكس زيادة إقليمية بنسبة 26٪ في التمويل.

تغطية تقرير سوق الأسهم الخاصة في المكسيك

أسباب شراء تقرير سوق الأسهم الخاصة في المكسيك:

• تتضمن الدراسة تحديد حجم السوق وتحليل التوقعات الذي أكده خبراء الصناعة الرئيسيون الموثوقون.
• يقدم التقرير بإيجاز مراجعة للأداء العام للصناعة في لمحة.
• يغطي التقرير تحليلاً متعمقًا لأقران الصناعة البارزين، مع التركيز بشكل أساسي على البيانات المالية الرئيسية للأعمال وأنواع المحافظ واستراتيجيات التوسع والتطورات الأخيرة.
• فحص مفصل للمحركات والقيود والاتجاهات الرئيسية والفرص السائدة في الصناعة.
• تغطي الدراسة بشكل شامل السوق عبر مختلف القطاعات.
• تحليل متعمق على المستوى الإقليمي للصناعة.

خيارات التخصيص:

يمكن زيادة تخصيص سوق الأسهم الخاصة في المكسيك وفقًا للمتطلبات أو أي قطاع آخر في السوق. إلى جانب ذلك، تتفهم UnivDatos أنه قد تكون لديك احتياجات عمل خاصة بك؛ وبالتالي، لا تتردد في الاتصال بنا للحصول على تقرير يناسب متطلباتك تمامًا.